Étude | IFRS 17 - Panorama de l’information financière des assureurs et réassureurs au 31 décembre 2024

Télécharger l'étude

Contexte et périmètre de l’étude

Contexte

Forvis Mazars a réalisé son étude comparative annuelle sur les communications financières d’un panel international de (ré)assureurs. L'objectif de cette étude est d’analyser les informations publiées selon trois axes : 

1. La première partie se concentre sur les indicateurs clés de performance et donne un aperçu des pratiques observées dans les présentations aux investisseurs. 
2. La deuxième partie porte sur l’analyse des données quantitatives publiées dans les états financiers en application de la norme IFRS 17, notamment les analyses de mouvements des passifs et les annexes explicatives des montants comptabilisés. 
3. La troisième partie porte sur l’analyse des informations fournies du point de vue des principes comptables et des méthodologies IFRS 17 appliquées, et couvre aussi bien les informations narratives que les données quantitatives communiquées en complément.

Périmètre

L'étude a été réalisée sur un panel de 23 (ré)assureurs et a porté sur l’analyse de leurs présentations aux investisseurs et états financiers consolidés publiés au 31 décembre 2024. 

Ces assureurs et réassureurs sont diversifiés et commercialisent des contrats : 

• D’assurance vie et santé (Vie) ; 
• D’assurance dommages (Non-Vie) ; 
• D’assurance vie, santé et dommages (Composite) ; 
• De réassurance. 

Le panel comprend des (ré)assureurs des différents continents avec néanmoins une composition majoritairement européenne (17 acteurs).

Les principaux enseignements de notre étude en bref 

Au 31 décembre 2024, la communication des assureurs et réassureurs se stabilise en cette deuxième année d’application de la norme IFRS 17, confirmant les enseignements tirés de notre précédente étude. 

Concernant les indicateurs clés de performance, la marge de service contractuelle demeure l’indicateur de référence pour mesurer la profitabilité des activités Vie et fait l’objet d’une attention particulière dans les présentations aux investisseurs. Elle est également souvent intégrée aux capitaux propres globaux pour mesurer la valeur économique des entreprises de (ré)assurance. Le ratio combiné est, quant à lui, largement commenté pour les activités Non-Vie, avec une hétérogénéité persistante des pratiques concernant sa construction. 

Au sein des états financiers consolidés, l’homogénéité du format des informations publiées au titre des montants comptabilisés a permis d’analyser la composition d’agrégats clés du bilan et du compte de résultat IFRS 17, faisant ressortir une certaine stabilité entre 2023 et 2024. Cependant, il reste difficile de tirer des conclusions plus approfondies compte tenu des divergences structurelles liées aux différences de mix produit et aux spécificités des marchés dans lesquels opèrent les différents acteurs. 

En ce qui concerne les méthodologies et jugements appliqués, la disparité des pratiques subsiste en 2024. Les observations formulées par certains régulateurs de marché sur la profondeur des informations présentées au titre des hypothèses et paramètres actuariels n’ont pas entraîné d’évolution notable des informations publiées.

Téléchargez notre étude complète pour obtenir tous les détails 

Contributeurs : 

Maxime SIMOEN, Associé  – Audit & Doctrine Assurance 

Amal AOUAM, Directrice – Doctrine Assurance 

Abdelwahab MAHJOUB, Senior Manager – Actuariat assurance 

Laura NIEWIADOMSKYJ, Senior Manager – Doctrine

Hakan Ozdemir, Manager - Audit Assurance

Jean Marc Emeric Nana, Senior - Actuariat assurance 

Pauline Chauveau, Junior - Actuariat assurance 

Inès Bouchouchi, Junior - Actuariat assurance